قد يكون انتقاء الأسهم هو المفتاح للتعرض لأسهم الشركات الصغيرة.
روب هارفي، الذي يقف وراء الأبعاد الأمريكية الصغيرة الحجم ETF، يستخدم أسلوبًا مُدارًا بشكل فعال لشراء المجموعة. إنه يحاول تجنب الأسهم الصغيرة ذات الأداء الضعيف والتي تسحب المؤشر للأسفل.
وقال الرئيس المشارك للمتخصصين في المنتجات في الشركة لقناة CNBC: “لا يوجد سبب لاحتجاز الشركات التي تتخلص من قاع البرميل من حيث الربحية”.حافة صناديق الاستثمار المتداولة“هذا الأسبوع. “قم بإزالة هؤلاء من عالمك الصغير، [and] يمكنك فعل الكثير لتعزيز العائدات.”
ال راسل 2000، الذي يتتبع الشركات الصغيرة، ارتفع بأكثر من 12٪ حتى الآن هذا العام. وفي الوقت نفسه، على نطاق أوسع ستاندرد آند بورز 500 مرتفع بحوالي 23% في نفس الإطار الزمني.
اعتبارًا من يوم الخميس، كانت أعلى حيازات الصندوق هي سوق المزارعين براعم, أبركرومبي وفيتش, مصنعبحسب موقع مستشاري صندوق الأبعاد. ومع ذلك، فإن أعلى ما يملكه هو النقد وما يعادله، والذي يمثل 1.13٪ من الصندوق.
يشير بن سلافين، الرئيس العالمي لصناديق الاستثمار المتداولة في BNY Mellon، إلى أن المستثمرين يبحثون عن منتجات مُدارة بشكل أكثر نشاطًا لفحص الشركات الصغيرة المتخلفة.
وقال سلافين: “تحولت معنويات المستثمرين نحو الشركات الصغيرة، ويمكنك رؤية ذلك في الأرقام، من حيث المكان الذي يضع فيه المستثمرون دولاراتهم، من وجهة نظر التدفق”. “هذه الأنواع من الاستراتيجيات مفيدة.”
اعتبارًا من إغلاق يوم الجمعة، كان أداء صندوق Dimension US Small Cap ETF أقل من أداء Russell 2000 بأكثر من واحد بالمائة هذا العام.