صعود هاريس في استطلاعات الرأي يشعل موجة من تحويلات الثروة إلى الأطفال

ظهرت نسخة من هذه المقالة لأول مرة في نشرة Inside Wealth التابعة لشبكة CNBC مع روبرت فرانك، وهو دليل أسبوعي للمستثمرين والمستهلكين ذوي الثروات العالية. اشتراك لتلقي الإصدارات المستقبلية مباشرة إلى صندوق البريد الإلكتروني الخاص بك.

وقد أثار السباق الرئاسي المتصاعد موجة من التخطيط الضريبي من قبل المستثمرين الأثرياء، خاصة في ظل المخاوف من فرض ضريبة عقارية أعلى، وفقًا للمستشارين ومحامي الضرائب.

يقول خبراء الضرائب إن “الغروب” المقرر لتطبيق بند سخي في ضريبة التركات في العام المقبل اكتسب أهمية جديدة مع تزايد احتمالات انقسام الحكومة أو انتخاب رئيس ديمقراطي. فبموجب القانون الحالي، يمكن للأفراد تحويل ما يصل إلى 13.61 مليون دولار (ويحق للأزواج إرسال ما يصل إلى 27.22 مليون دولار) إلى أفراد الأسرة أو المستفيدين دون أن يكونوا مدينين بضرائب التركات أو التبرعات.

ومن المقرر أن تنتهي هذه الميزة في نهاية عام 2025 إلى جانب الأحكام الفردية الأخرى لقانون التخفيضات الضريبية والوظائف لعام 2017. وفي حالة انتهاء صلاحيتها، سينخفض ​​إعفاء ضريبة التركة والهدايا بنحو النصف. ولن يتمكن الأفراد من التبرع بأكثر من 6 إلى 7 ملايين دولار، ويرتفع هذا المبلغ إلى 12 إلى 14 مليون دولار للأزواج. وسوف تخضع أي أصول يتم نقلها فوق هذه المبالغ لضريبة نقل بنسبة 40%.

قال مستشارو الثروة ومحامو الضرائب إن التوقعات بفوز الجمهوريين في النصف الأول من العام دفعت العديد من الأميركيين الأثرياء إلى اتخاذ نهج الانتظار والترقب، منذ أن أعلن الرئيس السابق دونالد ترامب تريد تمديد التخفيضات الضريبية لعام 2017 للأفراد.

نائب الرئيس كامالا هاريس وقد دعا إلى فرض ضرائب أعلى على أولئك الذين يكسبون أكثر من 400 ألف دولار.

ومع تعادل هاريس وترامب بشكل أساسي في استطلاعات الرأي، زادت احتمالات انتهاء صلاحية فوائد ضريبة التركة – إما من خلال الجمود أو زيادات الضرائب.

قالت بام لوسينا، كبيرة مسؤولي الائتمان في شركة نورثرن تراست ورئيسة قسم الثقة والاستشارات: “لقد ازدادت الحاجة إلى اتخاذ إجراءات عاجلة الآن. وقد أرجأ بعض الناس الأمر إلى الآن”.

إن انتهاء الإعفاء، واستجابة الأثرياء، لهما تأثيرات واسعة النطاق على الميراث والتريليونات من الدولارات التي من المقرر أن تنتقل من الأجيال الأكبر سنا إلى الأجيال الأصغر سنا في السنوات القادمة. 84 تريليون دولار ومن المتوقع أن تنتقل الثروات إلى الأجيال الشابة في العقود المقبلة، ومن المقرر أن تعمل “الهاوية” الضريبية على تسريع العديد من هذه الهدايا هذا العام والعام المقبل.

إن السؤال الأكبر الذي يواجه الأسر الغنية هو مقدار التبرعات، ومتى، قبل أي تغيير في ضريبة التركة. وإذا لم يفعلوا شيئاً، وانخفضت إعفاءات التركة، فإنهم يخاطرون بدفع ضرائب على التركات تتجاوز 14 مليون دولار إذا ماتوا. ومن ناحية أخرى، إذا تبرعوا بالحد الأقصى الآن، وتم تمديد أحكام ضريبة التركة، فقد ينتهي بهم الأمر إلى “ندم الواهب” – وهو ما يحدث عندما يتبرع المانحون بالأموال دون داعٍ بسبب المخاوف من تغييرات ضريبية لم تحدث قط.

“من خلال ندم المانحين، نريد التأكد من أن العملاء ينظرون إلى السيناريوهات المختلفة”، كما تقول لوسينا. “هل يحتاجون إلى تغيير نمط حياتهم؟ إذا كانت الهدية لا رجعة فيها، فهل يستطيعون تحمل تكلفتها؟”

يقول المستشارون إن العملاء يجب أن يتأكدوا من أن قراراتهم بشأن الهدايا تعتمد على ديناميكيات الأسرة وشخصياتها بقدر ما تعتمد على الضرائب. وفي حين أن منح الحد الأقصى البالغ 27.22 مليون دولار قد يكون منطقيًا اليوم من منظور ضريبي، فقد لا يكون منطقيًا دائمًا من منظور الأسرة.

قال مارك بارثيمر، كبير استراتيجيي الثروات والمدير الإقليمي لولاية فلوريدا في جلينميد: “أول ما نقوم به هو فصل هؤلاء الأفراد الذين كانوا سيقدمون الهدية على أي حال عن أولئك الذين لم يفعلوا ذلك قط والذين لديهم الدافع للقيام بذلك الآن فقط بسبب غروب الشمس”. “في حين قد تكون فرصة مرة واحدة في العمر فيما يتعلق بالإعفاء، إلا أنها ليست الشيء الوحيد. نريد للأفراد أن ينعموا براحة البال بغض النظر عن كيفية حدوث ذلك”.

وقال بارثيمر إن الآباء والأجداد الأثرياء اليوم بحاجة إلى التأكد من أنهم يشعرون بالراحة النفسية عند تقديم هدايا كبيرة.

“إنهم يتساءلون ‘ماذا لو عشت عمراً أطول من عمر أموالي'”، كما يقول بارثيمر. “يمكننا أن نجري حسابات لنتوصل إلى ما هو منطقي. ولكن هناك أيضاً عنصر نفسي في هذا. فمع تقدم الناس في السن، يصبح الكثير منا أكثر قلقاً بشأن استقلالهم المالي، بغض النظر عما إذا كانت الحسابات تخبرنا أننا مستقلون أم لا”.

وقد تخشى بعض الأسر أيضًا ألا يكون أطفالها مستعدين لمثل هذه المبالغ الضخمة. فالأسر الغنية التي خططت لتقديم هدايا كبيرة بعد سنوات من الآن تشعر بضغوط بسبب التغيير الضريبي للمضي قدمًا في ذلك الآن.

وقالت آن بيركي، رئيسة مجموعة التخطيط المتقدم في بنك يو بي إس: “إن الشاغل الرئيسي، خاصة بالنسبة للعائلات التي لديها أطفال صغار، هو ندم المتبرعين”.

ويقول المستشارون إن الأسر تستطيع أن تنظم هباتها بحيث تكون مرنة ـ على سبيل المثال، أن تقدم الهدية للزوج أولاً قبل أن تذهب إلى الأبناء. أو أن تنشئ صناديق ائتمانية توزع الأموال على مدى فترة زمنية وتحد من التغيرات التي قد تطرأ على الأطفال نتيجة لمتلازمة الثروة المفاجئة.

ولكن بالنسبة للأسر التي تخطط للاستفادة من فترة ضريبة التركة، فقد حان الوقت الآن. فقد يستغرق الأمر شهوراً لصياغة وتقديم التحويلات. وخلال أزمة ضريبية مماثلة في عام 2010، سارعت العديد من الأسر إلى معالجة الهدايا وتأسيس الصناديق الاستئمانية حتى أصبح المحامون مثقلين بالمشاكل وترك العديد من العملاء في حيرة من أمرهم. ويقول المستشارون إن أصحاب الهدايا اليوم يواجهون نفس المخاطر إذا انتظروا حتى بعد الانتخابات.

وقال لوسينا “لقد بدأنا بالفعل في رؤية بعض المحامين يبدؤون في رفض العملاء الجدد”.

ومن المخاطر الأخرى المرتبطة بالتسرع في دفع الضرائب المشاكل مع مصلحة الضرائب. ويقول بارثيمر إن مصلحة الضرائب ألغت مؤخرا استراتيجية استخدمها زوجان، حيث استخدم الزوج إعفاءه من الضرائب لإهداء أطفاله أموالا وأعطى زوجته أموالا لإعادة إهدائها باستخدام إعفاءها الخاص.

وقال “لقد نسبت الهديتان إلى الزوجة الغنية، مما أدى إلى فرض ضريبة على الهدايا. فأنت بحاجة إلى الوقت الكافي للقياس مرتين والقطع مرة واحدة، كما يقولون”.

في حين قال المستشارون ومحامو الضرائب إن عملاءهم الأثرياء يتصلون بهم أيضًا بشأن مقترحات ضريبية أخرى في الحملة – من زيادة مكاسب رأس المال والضرائب على الشركات إلى فرض ضرائب على المكاسب غير المحققة – فإن إلغاء ضريبة التركة هو التغيير الأكثر إلحاحًا والأكثر ترجيحًا.

“في الشهر الماضي، تسارعت وتيرة التحقيقات بشأن [estate exemption]”قال بيركي: “كان الكثير من الناس يجلسون على الهامش في انتظار تنفيذ استراتيجيات التخطيط لثرواتهم. والآن، أصبح المزيد من الناس ينفذون هذه الاستراتيجيات”.